Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности характеризует финансовую устойчивость предприятия и эффективность финансового менеджмента.

Для проведения сравнительного анализа дебиторской и кредиторской задолженности составим расчетный баланс. В активе данного баланса располагается дебиторская задолженность, в пассиве — кредиторская задолженность.

Таблица 4 — Расчетный баланс на примере ОАО «ШЗСА» за 2010;2011 гг.:

По данным приведенного расчетного баланса видно, что:

• 2010 год: Сальдо в данном случае кредитовое, остаток по кредиторской задолженности на конец года составил 640 914 тыс. руб., оно свидетельствует о привлечении предприятием в хозяйственный оборот средств других организаций и предприятий. Для финансового состояния предприятия ситуация является положительной, т. к. дебиторская задолженность перекрывается кредиторской.
• 2011 год: Сальдо в данном случае кредитовое, остаток по кредиторской задолженности на конец года составил 427 589 тыс. руб., оно свидетельствует о привлечении предприятием в хозяйственный оборот средств других организаций и предприятий. Для финансового состояния предприятия ситуация является положительной, т. к. дебиторская задолженность перекрывается кредиторской.

По имеющимся данным рассчитаем коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности.

Значения данных коэффициентов рассчитаем соответственно на начало и конец каждого года. Данный показатель отражает какая доля кредиторской задолженности может быть погашена при поступлении отвлеченных в дебиторскую задолженность ресурсов предприятия.

2010 год:

Кнг= 274 921 / 197 221=1,3.

Ккг= 640 914 / 192 213= 3,3.

Анализируя полученные показатели, можно сделать вывод о том, что предприятие могло на начало года погасить 1,3 часть кредиторской задолженности, при условии поступления отвлеченных в дебиторскую задолженность ресурсов предприятия. Соответственно на конец года данный показатель составил 3,3.

2011 год:

Кнг = 640 914/ 192 213 = 3,3.

Ккг = 427 589 / 252 556 = 1,7.

Анализируя полученные показатели, можно сделать вывод о том, что предприятие могло на начало года погасить 3,3 часть кредиторской задолженности, при условии поступления отвлеченных в дебиторскую задолженность ресурсов предприятия. Соответственно на конец года данный показатель составил 1,7.

В целом за два года значение данного коэффициента то увеличивалось, то уменьшалось, а, следовательно, возможность погашения кредиторской задолженности за счет средств, поступивших от возврата дебиторской задолженности, к концу 2011 года уменьшилась.