Определение потребности в оборотном капитале

Планирование в денежных средствах, как в оборотном капитале может осуществляться при помощи модели Баумоля, при условии, что денежные потоки прогнозируемы и стабильны. Модель предполагает, что по мере истощения денежных средств, компания продает часть денежных средств, пополняя запас. При нестабильных денежных потоках используется модель Миллера-Орра, когда создается страховой не снижаемый запас денежных средств. Как планирование потребности в оборотном капитале можно озвучить и управление дебиторской задолженностью, что позволяет высвобождать денежные средства и вкладывать их в другие активы[1;163].

Управлять дебиторской задолженностью можно при помощи установления методов контроля за ее возвратом, стимулирования быстрой оплаты за счет снижения цены за скорость оплаты, факторинга.

Кредиторская задолженность также подлежит управлению, происходит управление кредитом поставщика и краткосрочными займами, что позволяет поддерживать необходимый уровень оборотных средств.

В заключение можно сказать, что потребность в оборотных средствах зависит от длительности технологического цикла, срока кредита, получаемого от поставщиков, и кредита, предоставляемого клиентам, от возможностей мобилизации средств, сезонных колебаний, возникающих в ходе производства. К методам определения потребности в оборотных средствах для авансирования в запасы относятся: нормирование, определение оптимальной партии заказа, поддержание оптимального уровня запаса, метод АВС, аналитические методы. Выбор метода зависит от состояния отчетности, квалификации специалистов, типа производства и фактического состояния оборотного капитала.

Список используемой литературы

Кириченко Т. В. Финансовый менеджмент.

М.:Дашков и К, 2010.-484 с.

Позднякова В.Я., Прудникова В. М. Экономика предприятия (фирмы).-М.:Инфра-М, 2008.-320 с.

Ученые труды;

http://www.spa.msu.ru/uploads/files/books/uchenye_trudy₁.pdf