Финансовый анализ страховой компании «Согласие»

Оглавление Введение

1. Состав страховых резервов страховых компаний

1.1 Классификация страховых резервов

1.2 Резерв предупредительных мероприятий

1.3 Технические резервы

1.4 Резерв незаработанных премий

1.5 Резервы убытков

1.6 Резерв заявленных, но не урегулированных убытков

1.7 Резерв произошедших, но не заявленных убытков

1.8 Резерв катастроф

1.9 Резерв колебаний убыточности

1.10 Резерв по страхованию жизни

1.11 Регулирование страхового рынка России и страховых резервов

2. Аналитическая часть

2.1 Общая характеристика страховой компании «Согласие»

2.2 Анализ бухгалтерского баланса

2.3 Анализ ликвидности и платёжеспособности

2.4 Анализ показателей финансовой устойчивости

2.5 Анализ показателей рентабельности и деловой активности

3. Мероприятия по улучшению финансового состояния

3.1 Улучшение финансовых показателей деятельности страховой компании за счет проведения организационных мероприятий

3.2 Улучшение финансовых показателей деятельности страховой компании за счет оптимизационных мероприятий Заключение Литература Введение Основные тенденции снижения эффективности функционирования страховых компаний: неэффективное использование основных фондов, оборотных средств и капитальных вложений; неэффективное использование материальных и трудовых ресурсов; недостаток квалифицированных кадров при общей достаточной численности работающих; устаревшая материально-техническая база, обновление которой невозможно из-за недостатка собственных средств, а также больших сложностей в привлечении долгосрочных финансовых ресурсов; невыполнение программы отдельными подразделениями страховой компании является сдерживающим фактором повышения финансовых показателей деятельности страховой компании, что в итоге отрицательно сказывается на работе компании в целом и свидетельствует о негативных изменениях деловой активности страховой компании.

Актуальность работы заключается в том, что каждая страховая компания стремится максимизировать прибыль и минимизировать затраты для поддержания своей конкурентоспособности. В связи с этим возникает необходимость в постоянном совершенствовании её финансовой, организационной, маркетинговой, управленческой, в разработке путей повышения эффективности функционирования, эффективном размещении страховых резервов и их использовании и других видов деятельности.

Анализу финансовых показателей деятельности страховой компании уделяется сегодня очень много внимания, причем не только со стороны его акционеров, желающих знать досконально всю экономическую составляющую своей фирмы, но и со стороны многочисленных инвесторов, планирующих осуществлять в нее свои денежные вложения.

Таким образом, актуальность данной работы обосновывается требованиями рынка и государства к финансовой деятельности страховых компаний, трудностями финансовой деятельности страховых компаний в современных условиях рынка. Большинство существующих в настоящее время методик анализа финансовых показателей деятельности страховой компании, ее финансового состояния повторяют и дополняют друг друга, они могут быть использованы комплексно или раздельно, в зависимости от конкретных целей и задач анализа, информационной базы, имеющейся в распоряжении аналитика.

Объектом исследования в курсовой работе является страховая компания ООО «Страховая компания «Согласие» .

Целью нашей курсовой работы являются:

Ш изучение состава страховых резервов страховых компаний;

Ш анализ финансовых показателей деятельности ООО «Страховая компания «Согласие» ;

Ш предложить мероприятия по улучшению финансовых показателей деятельности страховой компании.

1. Состав страховых резервов страховых компаний Свою основную функцию выполнение обязательств по страховым выплатам страховая компания реализует за счет специальных страховых резервов. Правильное формирование страховых резервов наряду с другими не менее важными функциями страховых организаций, такими, как инвестирование страховых резервов, перестрахование, является основой финансовой устойчивости страховщиков.

Резерв страховой компании это фонд, образуемый ею за счет полученных страховых взносов и предназначенный для выполнения принятых страховых обязательств в порядке и на условиях, предусмотренных как существующим законодательством, так и заключенным договором страхования.

От того, насколько правильно рассчитываются страховые резервы, как учитывают они неисполненные или исполненные не полностью обязательства, зависит финансовая устойчивость страховой компании, ее платежеспособность, возможность выполнить принятые перед страхователями обязательства по страховым выплатам.

1.1 Классификация страховых резервов Как и в мировой практике, по принятой в настоящее время в России классификации выделяют страховые резервы:

1. по страхованию жизни (для накопительных видов страхования);

2. по видам страхования иным, чем страхование жизни (для рисковых видов страхования).

В первом случае срок действия договора не менее одного года и выгодоприобретателю обещан инвестиционный доход. Во втором случае срок действия договора не больше года и инвестиционный доход выгодоприобретателю не предполагается.

Такое подразделение основывается на двух основных признаках сроке действия договора и предоставлении выгодоприобретателю инвестиционного дохода. В свою очередь, эта признаки и их значения отражают специфику двух больших групп видов страхования, обусловленную различием рисков, страховой защиты, функций, технических принципов, которые лежат в основе проведения этих видов страхования.

К первой группе, накопительным видам страхования, относятся договоры по страхованию жизни. Это договоры личного страхования, заключаемые на срок не менее одного года и предусматривающие покрытие двух основных видов рисков риска смерти и риска дожития.

Для страхователя рост накопления в резерве взносов идет по правилу сложного процента, если иное в договоре не оговаривается особо. В зависимости от принятых схем накопления правила формирования резерва взносов по накопительным видам страхования могут быть различными.

Ко второй группе, рисковым видам страхования, относятся договоры иные, нежели договоры по страхованию жизни. Эти договоры заключаются на срок не более одного года, предусматривают только покрытие риска и не включают капитализацию взноса. Договоры могут заключаться на несколько лет, но на основе ежегодного возобновления как годовые краткосрочные.

На рис. 1 представлен состав страховых резервов, определяемый российским законодательством в настоящее время.

1.2 Резерв предупредительных мероприятий Резерв предупредительных мероприятий формируется страховой организацией для осуществления предупредительных мероприятий, направленных на снижение вероятности наступления страховых случаев или снижение размера возможного ущерба. С 2002 г. образование этого резерва для страховой компании является добровольным. Резерв формируется за счет структурного элемента страхового взноса части страхового взноса (нагрузки), которая предназначена для проведения предупредительных мероприятий по данному виду страхования.

Формирование и использование средств резерва предупредительных мероприятий осуществляется страховщиками на основании разработанного ими и согласованного с федеральным органом исполнительной власти по надзору за страховой деятельностью положения. Резерв предупредительных мероприятий формируется лишь в том случае, если по правилам страхования в структуре страхового взноса этот элемент предусмотрен. Как правило, доля его в структуре брутто-премии не превышает 5%.

1.3 Технические резервы Они так называются, потому что они связаны с техникой проведения страховых операций. Величина технических резервов страховщика по видам страхования иным, чем страхование жизни, отражает неисполненные обязательства по договорам страхования по состоянию на дату составления отчета. Метод их расчета основан на исполнении главного принципа ведения бухгалтерского учета и определения финансовых результатов: отнесения доходов к тому периоду, за который они заработаны, и учета убытков в том отчетном периоде, в котором они возникли. Чем точнее методы, используемые при оценке таких обязательств, тем в большей степени технические резервы позволяют страховщику обеспечить предстоящие страховые выплаты.

1.4 Резерв незаработанных премий Резерв незаработанных премий формируется страховой организацией для предстоящих выплат, т. е. для выполнения неисполненных или исполненных не до конца обязательств по договору страхования, если за оставшийся не истекший срок действия договора страховой случай все же наступит. На изменение величины обязательств страховщика перед страхователем в зависимости от истекшей части срока действия договора влияет возможность наступления страхового случая в тот или иной момент времени действия срока договора.

В зависимости от того, когда в течение срока действия договора страхования может произойти страховой случай, все договоры страхования делятся на три учетные группы.

В первую группу входят договоры, по которым страховой случай может произойти в любой момент действия договора страхования. Например, договоры по страхованию от несчастного случая и болезней, по страхованию наземных средств транспорта, по добровольному медицинскому страхованию и т. д.

Во вторую группу входят договоры, по которым о наступлении страхового случая можно узнать лишь в момент окончания срока действия договора. Например, при страховании ответственности заемщика за непогашение кредита о наступлении страхового случая, о невозврате кредита, страховщик узнает лишь в момент окончания срока действия договора.

В третью группу входят договоры с «открытыми», неопределенными датами начала и окончания срока действия договора. Это означает, что о моменте наступления страхового случая определенно ничего сказать нельзя. Например, для договора о страховании груза, перевозимого морем, когда не всегда точно известна дата отправки груза или его прибытия, о возможном моменте наступления страхового случая сказать определенно что-либо не представляется возможным. Для каждой из этих групп существуют собственные методики расчета величины резерва незаработанных премий.

1.5 Резервы убытков Резервы убытков формируются страховой организацией для аккумуляции средств по предстоящим страховым выплатам, когда страховая компания знает, что страховой случай уже произошел, и страховые выплаты обязательно будут.

В зависимости от того, насколько юридически обоснована заявка о наступившем страховом случае, в соответствии с российским страховым законодательством выделяют:

Ш резерв заявленных, но не урегулированных убытков;

Ш резерв произошедших, но не заявленных убытков.

Под заявленным убытком понимается денежное выражение ущерба, нанесенного имущественным интересам застрахованного в результате наступления страхового случая, о факте наступления которого заявлено страховщику в порядке, предусмотренном законом или договором страхования.

1.6 Резерв заявленных, но не урегулированных убытков Методика расчета резерва заявленных, но не урегулированных убытков на конец отчетного периода предусматривает состояние этого резерва на начало отчетного периода и учитывает следующие факторы:

1. сумму заявленных убытков за отчетный период;

2. сумму убытков, оплаченных в течение отчетного периода;

3. расходы по урегулированию убытка.

1.7 Резерв произошедших, но не заявленных убытков Для выполнения обязательств по страховым выплатам, включая расходы на урегулирование, в ситуациях, когда о наступлении страхового случая в течение отчетного периода известно и, возможно, уже известно о размере ущерба, но правильно оформленная заявка на отчетную дату об убытке отсутствует, страховщик формирует резерв произошедших, но не заявленных убытков. В соответствии с мировой практикой резервы убытков формируются в валюте, принятой в договоре страхования.

Базой расчета резерва произошедших, но не заявленных убытков является суммарная базовая премия, поступившая в течение года, предшествующего дате расчета резерва по всем договорам страхования. Под базовой премией по отдельному договору понимается страховой взнос, уменьшенный на размер комиссионного вознаграждения и средств, предусмотренных на проведение предупредительных мероприятий.

Как уже отмечалось, кроме обязательных страховых резервов страховщик имеет право создавать дополнительные страховые резервы, порядок формирования и использования которых должен быть согласован с федеральным органом исполнительной власти по надзору за страховой деятельностью.

Дополнительные страховые резервы формируются страховой организацией с целью соблюдения принципа финансовой эквивалентности, в соответствии с которым денежные потоки от страхователей к страховщику должны быть эквивалентны денежным потокам от страховщика к страхователям. Соблюдение этого принципа требует, чтобы страховщик всегда имел средства, достаточные для выполнения всех принятых им обязательств.

Правила формирования традиционных технических страховых резервов при соблюдении определенных условий (достаточность страхового портфеля, неизменность уровня смертности и т. п.) предусматривают соблюдение этого принципа. Однако реальное несоблюдение некоторых условий, а также существующая система учета и налогообложения страховых компаний могут привести к тому, что реально в некоторый момент времени страховщик уже не имеет средств, которые ему еще могут понадобиться для выполнения своих обязательств.

Именно с этой целью удержания части заработанных премий для выполнения будущих возможных обязательств, страховая компания может формировать дополнительные страховые резервы. К числу наиболее распространенных дополнительных страховых резервов относятся резерв катастроф и резерв колебаний убыточности.

1.8 Резерв катастроф Резерв катастроф формируется лишь в том случае, если правилами страхования данной страховой компании предусмотрено возмещение ущерба при крупных авариях, катастрофах, действии непреодолимой силы и т. д. Цель формирования резерва концентрация денежных средств для покрытия чрезвычайного ущерба, явившегося следствием крупномасштабной аварии или действия непреодолимой силы. Использоваться средства этого резерва могут лишь в том случае, если специальные решения органов власти признали произошедшее событие катастрофой. Порядок, условия формирования и использования этого резерва определяются самим страховщиком и согласовываются с федеральным органом исполнительной власти по надзору за страховой деятельностью.

1.9 Резерв колебаний убыточности Резерв колебаний убыточности является дополнительным финансовым источником для страховых выплат в том случае, если значение убыточности в отчетном периоде превышает ее расчетное значение, учитываемое при определении страховых тарифов. Под убыточностью понимается относительный показатель, рассчитываемый как отношение всех страховых выплат либо к суммарной страховой сумме, либо к суммарному размеру страховых премий. Так, если расчетная убыточность равна, к примеру, 0,6, а фактическая убыточность оказалась по итогам года равной лишь 0,4, это означает, что в этом году средства, полученные через страховые взносы, явились избыточными по сравнению с расчетными. Однако это не означает, что их можно рассматривать как доход страховой компании, так как в силу случайной природы выплат на следующий гол убыточность может быть не только равна расчетной, но даже может превышать её.

Именно поэтому часть денежных средств (часть заработанных премий), отвечающая превышению расчетных выплат над фактическими, по итогам анализируемого года может уйти в резерв колебаний убыточности. За счет накоплений по итогам этого года появляется возможность покрывать дополнительные выплаты в любом следующем году, когда реальная убыточность превысит расчетную. Порядок, условия формирования и использования этого резерва определяются самим страховщиком и согласовываются с федеральным органом исполнительной власти по надзору за страховой деятельностью.

1.10 Резерв по страхованию жизни Резерв по страхованию жизни формируется страховой организацией по отдельному договору страхования для выполнения неисполненных или исполненных не до конца обязательств по предстоящим выплатам, предусмотренным условиями данного договора страхования.

Согласно действующим в Российской Федерации в настоящее время нормативным документам страховщики образуют резервы по страхованию жизни на основании самостоятельно разрабатываемого Положения о формировании страховых резервов по страхованию жизни, согласованного с федеральным органом исполнительной власти по надзору за страховой деятельностью.

Резервы формируются по каждому виду страхования жизни самостоятельно. Расчет размера страховых резервов производится перед определением финансовых результатов от проведения страховой деятельности по состоянию на отчетную дату. По существующей мировой практике страховые резервы по страхованию жизни формируются в той валюте, в которой производится страхование.

Порядок формирования резервов по страхованию жизни определяется особенностями и спецификой соответствующих договоров:

Ш долгосрочные договоры страхования;

Ш по договорам страхования жизни страхователю обещан инвестиционный доход;

Ш при расчетах тарифов, страховых резервов, страховых выплат и выкупных сумм используются актуарные методы, предполагающие применение таблиц смертности и норм дохода при инвестировании временно свободных средств страховых резервов по страхованию жизни.

Страхование жизни представляет собой совокупность видов личного страхования, предусматривающих обязанности страховщика по страховым выплатам в случаях:

Ш дожития застрахованного до окончания срока страхования либо до определенных договором страхования даты или возраста застрахованного;

Ш смерти застрахованного, наступившей в течение срока действия договора;

Ш выплаты пенсий (ренты, аннуитета) застрахованному, предусмотренной договором страхования до окончания действия договора страхования.

Методики расчета резервов базируются на таблицах смертности, нормах дохода, тарифах по страхованию жизни, определяемых с помощью актуарных методов.

1.11 Регулирование страхового рынка России и страховых резервов Страховой рынок России регулируется. Государственный надзор за деятельностью этого рынка ведет Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР).

Федеральная служба по финансовым рынкам. Он выполняет следующие функции:

Ш выдает лицензии для осуществления страховой деятельности;

Ш ведет Единый государственный реестр страховщиков и объединений страховщиков, а также страховых брокеров;

Ш контролирует обоснованность страховых тарифов;

Ш устанавливает правила формирования страховых резервов;

Ш разрабатывает нормативные и методические указания по страховой деятельности и т. д.;

Ш в установленных случаях лишает страховые организации лицензии;

Ш обращается с иском в арбитражный суд о ликвидации страховщика, если он нарушает законодательство РФ, и др.

В нашей курсовой работе мы подробно рассматриваем вопрос состава страховых резервов. Поэтому мы немного более подробно рассмотрим каким образом ФСФР ведёт контроль размещения страховых резервов.

Существуют правила размещения страховщиками средств страховых резервов. В соответствии с этими правилами в покрытие страховых резервов принимаются следующие виды активов:

Ш федеральные государственные ценные бумаги и ценные бумаги, обязательства по которым гарантированы Российской Федерацией;

Ш государственные ценные бумаги субъектов РФ;

Ш муниципальные ценные бумаги;

Ш акции;

Ш векселя организаций;

Ш жилищные сертификаты;

Ш инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов;

Ш вклады в банках, в том числе удостоверенные депозитными сертификатами;

Ш сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления;

Ш недвижимое имущество;

Ш доля перестраховщиков в страховых резервах;

Ш депо премий по рискам, принятым в перестрахование;

Ш дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых агентов;

Ш денежная наличность;

Ш денежные средства в валюте РФ на счетах в банках;

Ш денежные средства в иностранной валюте на счетах в банках;

Ш слитки золота, серебра, платины и палладия, а также памятные монеты Российской Федерации из драгоценных металлов;

Ш ипотечные ценные бумаги;

Ш займы страхователям по договорам страхования жизни.

Существует использование рейтингов для ограничений вложений в широкий круг активов, в том числе относящихся к банкам.

К акциям, облигациям и векселям предъявляется требование по наличию высокого кредитного рейтинга.

Требования к активам, принимаемым для покрытия страховых резервов. Согласно Правилам страховщики смогут покрывать резервы вложением средств на банковские депозиты в размере 40% суммарной величины страховых резервов. Покрытие резервов банковскими и другими векселями возможно только при наличии у банка высокого рейтинга.

К концу 2013 года Федеральная служба по финансовым рынкам должна полностью прекратить работу.

Такое решение приняли в правительстве, и распоряжение было подписано премьер-министром России Дмитрием Медведевым. Все обязанности по надзору и контролю над финансовыми рынками возьмет на себя Банк России.

2. Аналитическая часть

2.1 Общая характеристика страховой компании «Согласие»

Общество с ограниченной ответственностью «Страховая Компания «Согласие» является универсальной страховой компанией, работающей на страховом рынке с 1993 года, входит в десятку крупнейших страховых компаний России.

В соответствии с лицензиями С № 1307 77 и П № 1307 77 ФССН компания осуществляет 90 видов добровольного и обязательного страхования, а также перестраховочную деятельность. Услуги СК «Согласие» доступны на всей территории РФ благодаря широкой региональной сети компании, включающей около 600 представительств.

Наличие разветвленной сети продаж, насчитывающей 709 подразделений: 126 офисов в Москве и Московской области, 75 филиалов, 241 агентство, 135 удаленных рабочих мест и 132 дополнительных офиса в регионах России позволяет Компании осуществлять страховую защиту имущественных интересов клиентов практически на всей территории страны.

В Нижегородской области компания представлена главным офисом филиала компании по адресу Н. Новгород, ул. Славянская, д. 1-А. Количество региональных офисов в области 21.

Оплаченный уставный капитал Компании составляет 7, 28 млрд. рублей, страховые резервы 14,7 млрд. рублей.

По итогам 2011 г. компания заняла 7 место в рэнкинге и собрала премий на сумму 25 709 439 тыс. руб., а выплаты составили 12 585 228 тыс. руб. Коэффициент выплат составил 48,95%. В 2012 году компания осталась на 7 месте. Поступления составили 33 303 721 тыс. руб., а выплаты 19 425 181 тыс. руб., коэффициент выплат составил 58,33%. Место в рэнкинге всех страховщиков за 6 месяцев 2013 года компания Согласие занимает 5 место.

Рейтинг надёжности, присвоенный рейтинговым агентством «Эксперт РА» страховой компании «Согласие» А++. Исключительно высокий уровень надёжности, прогноз по рейтингу стабильный.

Деятельность СК «Согласие» отмечена многими призами и наградами. В 2009 году Компания стала Лауреатом Национальной премии в области бизнеса (проводимой под патронажем Министерства экономического развития РФ и Торгово-промышленной палаты России) «Компания года-2009» в номинации «Страховая компания года». А также является обладателем премии «Финансовая жемчужина России 2009» в номинации «Лучшие продукты в области страхования имущества» и Знака качества «Золотая саламандра» в 2009 г.

Страховая компания «Согласие» является членом Всероссийского Союза Страховщиков, Российского Союза Автостраховщиков, Российской Ассоциации Авиационных и космических страховщиков (РААКС), Национального союза страховщиков ответственности (НССО), Ассоциации международных автомобильных перевозчиков (АСМАП) и других ведущих профессиональных и отраслевых объединений.

2.2 Анализ бухгалтерского баланса Анализ динамики и структуры актива баланса страховой компании «Согласие» .

Анализируя динамику и структуру актива и пассива баланса можно сказать, что стоимость имущества компании за отчетный период возросла на 5 730 862 тыс. руб., наибольший рост отмечается по денежным средствам 231,71%, по долям перестраховщиков в страховых резервах 223,33%, так же существенно увеличился уставный капитал 130,02%.

Общая стоимость имущества страховой компании на начало отчетного периода 15 931 605 тыс. руб., на конец отчетного периода 21 662 467 тыс. руб., то есть увеличилась за отчетный период на 5 730 862 тыс. руб.

Стоимость внеоборотных активов составила: на начало отчетного периода 6 809 734 тыс. руб.; на конец отчетного периода 8 766 648 тыс. руб. Увеличилась на 1 956 914 тыс. руб. Увеличение, в основном, произошло за счет основных средств.

Стоимость оборотных средств: на начало отчетного периода 14 062 067 тыс. руб.; на конец отчетного периода 17 715 300 тыс. руб. Увеличилась на 3 653 233 тыс. руб.

Сумма свободных денежных средств: на начало отчетного периода 762 423 тыс. руб.; на конец отчетного периода 1 766 579 тыс. руб. Увеличилась на 1 004 156 тыс. руб.

Стоимость собственного капитала: на начало отчетного периода 5 274 999 тыс. руб.; на конец отчетного периода 6 430 302 тыс. руб. Увеличилась на 1 155 303 тыс. руб. Увеличение произошло за счет увеличения уставного и добавочного капитала компании.

2.3 Анализ ликвидности и платёжеспособности

В нашем случае баланс является неликвидным потому, что А1 < П1 и А3 < П3.

Коэффициент абсолютной ликвидности баланса. Он равен:

Коэффициент текущей ликвидности баланса

где Оборотные средства=Запасы + Денежные средства + НДС + Дебиторская задолженность.

Общий показатель платежеспособности

Вывод: 1) Коэффициент абсолютной ликвидности баланса характеризует способность компании погашать текущие обязательства. Значение коэффициента признается достаточным.

2) Коэффициент абсолютной ликвидности баланса незначительно снижается к концу исследуемого периода. Что свидетельствует о возможных затруднениях организации выполнить свои обязательства в короткий срок.

3) Общий показатель платежеспособности должен быть 1. В нашем случае это соблюдается.

Многие условия ликвидности баланса выполняются. Поэтому бухгалтерский баланс можно считать ликвидным. По соотношению баланс можно считать платёжеспособным, хотя в исследуемом периоде снизились показатели.

2.4 Анализ показателей финансовой устойчивости страховой компании «Согласие»

1. Общие коэффициенты финансовой устойчивости.

1.1.) Автономия.

Общепринятое нормальное значение в российской практике 0,5 и более. Оптимальное 0,6−0,7. В нашем случае 0,33 и 0,3. Показатель уменьшается. Это говорит об отрицательной динамике. Организация зависима от заемных источников финансирование. К концу исследуемого периода у неё менее устойчивое финансовое положение.

1.2.) Коэффициент финансовой зависимости.

Увеличение показателя говорит об увеличении привлеченных средств в структуре баланса. Это говорит о спаде финансовой устойчивости СК. Это означает, что собственники полностью финансируют свое предприятие.

1.3.) Коэффициент финансового левериджа.

Увеличение этого показателя говорит о том, что уменьшается резервный потенциал СК.

1.4.) Коэффициент маневренности собственных средств.

Коэффициент маневренности собственных средств должен составлять. В нашем случае этот показатель 34 и 43%. Это говорит о …

1.5.) Коэффициент рентабельности собственного капитала.

Коэффициент уменьшается к концу периода. Следовательно, снижается рентабельность собственного капитала.

2. Показатель достаточности страховых резервов.

2.1.) Коэффициент достаточности страховых резервов.

Этот показатель меньше 1. Это говорит о недостаточности страховых резервов у страховой компании.

2.2.) Показатель снижения страховых резервов.

Увеличение этого показателя говорит об увеличении ответственности СК по договорам.

3. Показатель зависимости СК от перестраховщиков.

3.1.) Участие перестраховщиков в страховых премиях.

Показатели этого коэффициента должны быть в диапазоне 0,05−0,5. В нашем случае этот показатель говорит о правильном соотношении участия перестраховщиков в страховых премиях.

3.2.) Участие перестраховщиков в состоявшихся убытках Увеличение показателя является положительной тенденцией для СК.

3.3.)Показатель участия перестраховщиков в страховых резервах.

3.4.) Доля комиссионного вознаграждения страховых взносов переданных в перестрахование.

Наблюдается увеличение показателя в отчётном периоде. Это говорит о том, что увеличивается эффективность перестраховочной защиты с точки зрения покрытия расходов на ведение дела страховой компании перестраховочной комиссией.

4. Анализ показателей рентабельности.

4.1.) Коэффициент убыточности.

Повышение показателя свидетельствует о повышении убыточности и снижении рентабельности.

4.2.) Коэффициент доли перестраховщиков.

Снижение этого показателя говорит об уменьшении перестраховочных операций.

4.3.) Коэффициент расходов.

Здесь наблюдается уменьшение доли расходов страховщика в страховых доходах к концу отчётного периода.

4.4.) Коэффициент уровня доходов к инвестициям.

Увеличение этого показателя свидетельствует об увеличении доходов страховщика от инвестирования.

4.5.) Коэффициент инвестиционной деятельности.

Данный коэффициент отражает долю полученных от инвестирования средств. Он увеличивается к концу отчётного периода, что свидетельствует о повышении рентабельности от инвестиционной деятельности.

4.6.) Коэффициент рентабельности общий.

Он должен быть больше 0.

+)>0

+)>0

<0

Здесь мы видим, что к концу отчётного периода общий результат деятельности СК отрицательный.

4.7.) Коэффициент рентабельности капитала.

Здесь наблюдается тенденция уменьшения рентабельности капитала к концу отчётного периода.

4.8.) Коэффициент рентабельности страховой деятельности.

И этот коэффициент показывает уменьшение финансовой деятельности СК.

2.5 Анализ показателей рентабельности и деловой активности

1.) Проверка на оптимальное соотношение.

где Т-темп роста;

Таким образом, проверка на оптимальное соотношение выглядит так:

Соотношение не оптимально.

2.) Коэффициент оборачиваемости активов.

Увеличение показателя говорит об улучшении эффективности оборачиваемости активов.

3.) Коэффициент оборачиваемости собственного капитала.

страховой резерв ликвидность рентабельность Увеличение значения коэффициента говорит об увеличении эффективности оборачиваемости собственного капитала.

4.) Оборачиваемость инвестируемых активов Падение показателя говорит о незначительном снижении эффективности оборачиваемости инвестируемых активов.

Итак. Подведём итоги анализа. Из негативных показателей, которые необходимо исправлять, выделим следующие:

Ш 1) организация зависима от заемных источников финансирования;

Ш 1,2) собственники в большей степени финансируют свое предприятие, что говорит о спаде финансовой устойчивости СК;

Ш 5) уменьшается резервный потенциал СК;

Ш 2) снижается рентабельность собственного капитала;

Ш 3) недостаточность страховых резервов у страховой компании, увеличивается ответственность СК по договорам;

Ш 4) повышается убыточность;

Ш 4) снижается рентабельность;

Ш 4) общий коэффициент рентабельности к концу отчётного периода, как общий результат деятельности СК отрицательный;

Ш 4) коэффициент рентабельности страховой деятельности показывает уменьшение финансовой деятельности СК;

Ш 6) соотношение прибыли до налогообложения, страховых премий и активов не оптимально.

3. Мероприятия по улучшению финансового состояния Во второй главе мы провели анализ финансовой деятельности страховой компании «Согласие» и выявили ряд проблем. В третьей главе нашей курсовой работы мы предложим пути решения существующих проблем. Финансовые проблемы компании, такие как снижение рентабельности, уменьшение страховых резервов и увеличение убыточности взаимосвязаны. Поэтому предлагаемые мероприятия будут решать сразу несколько проблем.

3.1 Улучшение финансовых показателей деятельности страховой компании за счет проведения организационных мероприятий Необходимо назначить ответственных лиц для ведения учета финансовых показателей деятельности. Для этой цели предлагается назначить ответственным главного бухгалтера страховой компании. Контроль рекомендуется возложить на финансового директора. В качестве организационных мероприятий, рекомендуемых к внедрению в ООО «Страховая компания «Согласие» предлагается:

1) Оптимизировать соотношение собственного и заёмного капитала. В валюте баланса преобладают заемные средства, что свидетельствует о низкой степени её финансовой устойчивости, косвенно ограничивает темпы стратегического развития. В связи с этим необходимо расширять финансовый потенциал за счёт увеличения объёмов собственного финансирования. Это можно сделать, направляя часть прибыли на увеличение собственного капитала, воздержавшись от выплат в пользу собственников (в разумных пределах) и реинвестировать свободные денежные средства в бизнес. Уменьшению потребности в заемном капитале способствует и ускорение оборачиваемости капитала. Рост собственных средств способствует и расширению инвестиционной активности компании, так как это дает возможность вкладываться в более рисковые, но и существенно более доходные финансовые инструменты.

Собственный капитал можно увеличить за счёт увеличения уставного капитала. Но это было сделано к концу изучаемого периода. Поэтому предлагается, как вариант, переоценка основных средств в сторону увеличения их балансовой (остаточной) стоимости. Стоит отметить, что увеличение собственного капитала решает несколько проблем одновременно.

2) Рентабельность собственного капитала и финансовая устойчивость имеют обратную зависимость. При увеличении собственного капитала возрастает финансовая устойчивость организации и снижается рентабельность собственных средств. В связи с этим утверждение, что для предприятия всегда целесообразно увеличение собственного капитала является неоднозначным. Собственных средств должно быть достаточно для обеспечения финансовой устойчивости. Задача финансового менеджмента на предприятии — обеспечив финансовую устойчивость, способствовать росту рентабельности собственного капитала. Увеличение рентабельности собственного капитала зависит от увеличения доли заёмного капитала в общей его сумме и от увеличения прибыли от инвестиций в предприятие. Снижение рентабельности собственного капитала говорит об уменьшении прибыли. Это достигается увеличением заработанных страховых премий, о чём мы поговорим в п. 4.

3) Резервы в первую очередь являются кредиторской задолженностью страховщика. Их увеличение означает в первую очередь увеличение «долгов» страховщика. Таким образом, резервы как минимум должны быть покрыты адекватными активами. Предприятие является устойчивым в финансовом смысле, если выдерживает нормальную пропорцию между собственными и привлеченными средствами. При этом принципиальным моментом остается формирование резервов в зависимости не от доходов страховщика, а от его обязательств. Необходимо из доходов, остающихся после уплаты налогов и поступающих в распоряжение страховщиков, образовывать фонды, необходимые для увеличения страховых резервов.

4) Увеличить заработанные страховые премии за счет проведения маркетинговых мероприятий, что приведет к росту прибыли до налогообложения и обеспечит рост показателя рентабельности деятельности. А так же внедрить методы управления финансовыми рисками. Перспективным направлением снижения финансовых рисков в деятельности страховой компании сегодня является развитие консультационного взаимодействия подразделений. Действенным мероприятием будет закрыть нерентабельные филиалы (в настоящее время проводится ликвидация 3 дополнительных офисов по Нижегородской области) и провести консолидацию финансовых возможностей страховщика путем объединения нескольких страховых организаций. Это приведёт повышению финансовой деятельности, понижению убыточности, повышению рентабельности. Использовать дополнительные возможности реализации страховых договоров, в том числе через Интернет, предусмотреть новые формы взаимоотношений с банками посредством создания совместных программ банковского и страхового обслуживания и т. д.

5) Нами было отмечено увеличение коэффициента финансового левериджа, это говорит о том, что уменьшается резервный потенциал компании. Необходимо снизить этот показатель. Это возможно либо уменьшением страховых резервов, либо увеличением собственного капитала. Но т.к. резервы уменьшать нельзя в нашем случае (это было рассмотрено выше), то необходимо увеличивать размер собственного капитала. Об увеличении размеров собственного капитала мы уже рассмотрели.

6) Чтобы соотношение прибыли до налогообложения, страховых премий и активов было оптимальным необходимо повышать прибыль. Об этом аспекте мы более подробно рассмотрим в главе предлагаемых оптимизационных мероприятий.

3.2 Улучшение финансовых показателей деятельности страховой компании за счет оптимизационных мероприятий Страховой компании «Согласие» необходимо постоянно осуществлять мониторинг действий по улучшению своей деятельности и регистрировать их реализацию, так как это может обеспечивать данные для будущих улучшений.

В качестве оптимизационных мероприятий предлагается осуществить:

Ш изменение структуры страхового портфеля, в том числе предусмотрев прекращение или приостановления деятельности по видам страхования, отрицательно повлиявших на финансовое положение страховой организации;

Ш ограничить максимальную страховую сумму по отдельному риску по договорам в соответствии условиями лицензирования и исключить риски, повлиявшие на показатель убыточности страховых операций, внести изменения в условия страхования и расчет страховых тарифов;

Ш проведение претензионно-исковой работы с клиентами за просрочку платежей;

Ш уменьшить выплаты по договорам страхования, сострахования и перестрахования за счет проведения работы с клиентами;

Ш увеличить страховые премии, переданные в перестрахование за счет проведения работы с клиентами;

Ш увеличить доли перестраховщиков в несении риска по видам страхования путем заключения договоров факультативного перестрахования и договоров облигаторного перестрахования;

Ш уменьшить расходы по ведению страховых операций, что позволит нормализовать показатель уровня расходов страховой компании;

Ш увеличить сумму денежных средств страховой компании за счет формирования резервов, что позволит оптимизировать показатель уровня покрытия инвестиционными активами страховых резервов.

Последствия внедрения мероприятий по улучшению финансовых показателей деятельности страховой компании «Согласие» практически сводятся к следующим технико-экономическим показателям:

Ш увеличению прибыли от заработанных страховых премий;

Ш уменьшению страховых выплат;

Ш улучшению финансовых показателей деятельности страховой компании;

Ш уменьшению потребности в рабочей силе на выполнение определенного объема работ.

Заключение

Тема моей курсовой работы заключалась в изучении страховых резервов и анализе финансовых показателей деятельности страховой компании Согласие.

В первой главе нами было рассмотрено, что правильное формирование страховых резервов наряду с другими не менее важными функциями страховых организаций, такими, как инвестирование страховых резервов, перестрахование, является основой финансовой устойчивости страховщиков. Мы сделали вывод, что от того, насколько правильно рассчитываются страховые резервы, как учитывают они неисполненные или исполненные не полностью обязательства, зависит финансовая устойчивость страховой компании, ее платежеспособность, возможность выполнить принятые перед страхователями обязательства по страховым выплатам.

Во второй главе работы был проведен анализ финансовых показателей деятельности страховой компании ООО «Страховая компания «Согласие». Где нами было выявлено, что анализ финансовых показателей деятельности компании является частью более крупного процесса — комплексного анализа финансовой деятельности.

В основе финансового анализа страховых операций лежат общая теория и методика финансового анализа, единые для любой сферы его приложения. Однако специфика объекта анализа (страховые операции, на которые влияет вероятностный характер движения страхового фонда) порождает некоторые особенности в проведении анализа в страховых организациях.

Эффективность деятельности страховой компании характеризуется показателями финансовых результатов.

Анализ финансовых показателей страховых компаний призван выявлять проблемные зоны страховой компании и способствовать их быстрому устранению. Также анализ финансовых показателей страховых компаний предназначен для клиентов страхового рынка, для определения уровня надежности страховых компаний.

В частности нами был выявлен ряд финансовых и экономических проблем в компании. Рассмотрев и оценив их, мною были предложены пути выхода их сложившейся ситуации. Целью предложенных организационных и оптимизационных мероприятий являлось улучшение финансовых показателей деятельности страховой компании «Согласие» .

1. Федеральный закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» .

2. Закон РФ от 27.11.1992 № 4015−1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации» (ред. от 25.12.2012)

3. Банк В. Р. Финансовый анализ: учебное пособие / В. Р. Банк, С. В. Банк. — М.: TK Велби, Изд-во Проспект.

4. Бобрышев. А. Д. Технологии разработки и реализации проекта совершенствования организационного механизма для обеспечения устойчивости компании // Страховое дело. — 2011. № 10. — С.16−22.

5. Гиляровская Л. Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Л. Т. Гиляровская и др. — М.: ТК Велби, Проспект, 2011. — 360 с.

6. Шеремет А. Д. Методика финансового анализа: учебник. А. Д. Шеремет. — М.: ИНФРА-М, 2011. — 456 с.

7. Официальный сайт компании «Консультант плюс» [Электронный ресурс]. — Режим доступа: http://www.consultant.ru/ - 2013.

8. Официальный сайт компании «Согласие». [Электронный ресурс]. — Режим доступа: http://www.soglasie.ru/

9. Интернет портал «Страхование сегодня». [Электронный ресурс]. — Режим доступа: http://www.insur-info.ru/