Информационная база финансового менеджмента

Эффективность финансового менеджмента на предприятии в значительной мере определяется используемой информационной базой. Информационная база финансового менеджмента представляет собой совокупность информационных ресурсов (базу данных) и способы их организации, необходимые для проведения аналитических процедур с целью принятия стратегических и тактических финансовых решений.

Система информационного обеспечения на предприятии характеризует систематический и целенаправленный подбор соответствующих информативных показателей, необходимых для проведения анализа, планирования, контроля и подготовки решений по всем аспектам финансово-хозяйственной деятельности [45].

В состав информационной базы входят сведения нормативно-правового и справочного характера, бухгалтерская и статистическая отчетность, несистемные данные. В структуре информационного обеспечения все эти элементы являются равноправными, но базой для принятия финансовых решений все же являются показатели, сконцентрированные в бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Бухгалтерская отчетность — единая система данных о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении, составляемая на основе данных бухгалтерского учета [16].

В соответствии с приказом Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету „Бухгалтерская отчетность в организации“» и приказом Минфина РФ от 02.07.2010 № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» (с изм. и доп.) 112,16] в состав годовой бухгалтерской отчетности включаются:

• • бухгалтерский баланс;
• • отчет о финансовых результатах;
• • приложения к ним: отчет об изменениях капитала, отчет о движении денежных средств, приложение к бухгалтерскому балансу;
• • пояснительная записка;
• • аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчетности организации, если она в соответствии с федеральными законами подлежит обязательному аудиту.

Субъекты малого предпринимательства могут формировать бухгалтерскую отчетность по упрощенной системе:

• • в бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах включаются показатели только по группам статей (без детализации показателей по статьям);
• • в приложениях к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах приводится только наиболее важная информация, без знания которой невозможна оценка финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности.

Информация о финансовом положении организации формируется главным образом в виде бухгалтерского баланса, информация о финансовых результатах деятельности организации — в виде отчета о финансовых результатах. Полноту информации о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении обеспечивает совокупность соответствующих приложений к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах.

Рассмотрим содержание форм финансовой отчетности, применяемых на предприятиях Российской Федерации.

Бухгалтерский баланс. Значение баланса как основной отчетной формы исключительно велико, поскольку этот документ позволяет получить наглядное представление об имущественном и финансовом положении предприятия. В балансе отражается состояние средств предприятия в денежной оценке на определенную дату в двух разрезах: по составу (виду) и источникам формирования.

В активе баланса отражается состав, размещение и фактическое целевое использование средств предприятия.

В разделе I «Внеоборотные активы» баланса представлены следующие группы статей: нематериальные активы; результаты исследований и разработок; основные средства; доходные вложения в материальные ценности; финансовые вложения; отложенные налоговые активы; прочие внеоборотные активы.

Рассмотрим основные элементы внеоборотных активов.

Нематериальные активы — это часть имущества предприятия, представляющая собой идентифицируемый актив, не имеющий материальновещественной формы, который используется в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации в течение длительного времени (свыше 12 мес.). К нематериальным активам относятся права, возникающие из авторских и иных договоров на произведения науки, литературы, искусства и объекты смежных прав, на программы для ЭВМ, базы данных и др.; из патентов на изобретения, промышленные образцы, селекционные достижения; из свидетельств на полезные модели, товарные знаки и знаки обслуживания или лицензионных договоров на их использование; из прав на ноу-хау и др. В составе нематериальных активов учитывается также деловая репутация, возникшая в связи с приобретением предприятия как имущественного комплекса [15].

Основные средства — часть имущества предприятия, используемая в качестве средств труда при производстве продукции (выполнения работ, оказания услуг) в течение периода, превышающего 12 мес. Они принимают многократное участие в процессе производства, постепенно перенося свою стоимость на стоимость изготавливаемой продукции. К основным средствам относятся здания, сооружения, рабочие и силовые машины и оборудование, измерительные и регулирующие приборы и устройства, вычислительная техника, транспортные средства, инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и принадлежности, рабочий, продуктивный и племенной скот, многолетние насаждения, внутрихозяйственные дороги и прочие соответствующие объекты.

В составе основных средств учитываются также капитальные вложения на коренное улучшение земель (осушительные, оросительные и другие мелиоративные работы); капитальные вложения в арендованные объекты основных средств; земельные участки, объекты природопользования (вода, недра и другие природные ресурсы). Основные средства, предназначенные исключительно для предоставления организацией за плату во временное владение и пользование или во временное пользование с целью получения дохода, отражаются в бухгалтерском учете и бухгалтерской отчетности в составе доходных вложений в материальные ценности [13|.

Финансовые вложения в рамках внеоборотных активов представляют долгосрочные инвестиции предприятия в государственные ценные бумаги, облигации и иные ценные бумаги других организаций, в уставные (складочные) капиталы других организаций, а также предоставленные другим организациям займы.

Под отложенным налоговым активом понимается та часть отложенного налога на прибыль, которая должна привести к уменьшению налога на прибыль, подлежащего уплате в бюджет в следующем за отчетным или в последующих отчетных периодах.

Раздел II «Оборотные активы» баланса представлен следующими группами статей: запасы; налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям; дебиторская задолженность; финансовые вложения; денежные средства; прочие оборотные активы.

По статье «Запасы» показываются стоимость остатков материальнопроизводственных запасов, предназначенных для использования при производстве продукции, выполнении работ, оказании услуг, для управленческих нужд предприятия (сырье, материалы и другие аналогичные ценности), для продажи или перепродажи (готовая продукция, товары для перепродажи), стоимость других материальных ценностей (например, животных на выращивании и откорме), а также затраты в незавершенном производстве и расходы будущих периодов.

По статье «Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям» отражается сумма налога на добавленную стоимость по приобретенным материально-производственным запасам, нематериальным активам, осуществленным капитальным вложениям, работам и услугам, подлежащая отнесению в установленном порядке в следующих отчетных периодах в уменьшение сумм налога, перечисляемых в бюджет.

По статье «Дебиторская задолженность» показываются задолженность покупателей, заказчиков и других дебиторов по отгруженной продукции, выполненным работам и оказанным услугам; задолженность дочерних (зависимых) обществ; задолженность учредителей (участников) организации по вкладам в уставный (складочный) капитал организации; сумма уплаченных другим организациям авансов по предстоящим расчетам в соответствии с заключенными договорами; задолженность за финансовыми и налоговыми органами по переплате по налогам в бюджет и внебюджетные фонды; задолженность работников организации по предоставленным им займам за счет средств этой организации; задолженность за подотчетными лицами; штрафы, пени и неустойки, признанные должником или по которым получены решения арбитражного суда об их взыскании.

По статье «Финансовые вложения» отражаются краткосрочные (на срок до 12 мес.) инвестиции предприятий в ценные бумаги, средства, размещенные на депозитных вкладах в банках, и т. п.

По статье «Денежные средства» отражаются остатки денежных средств в кассе, на расчетных и валютных счетах в кредитных организациях.

В пассиве баланса отражается сумма собственных средств и обязательств предприятия.

Раздел III «Капитал и резервы» отражает состав собственного капитала предприятия: уставный капитал; собственные акции, выкупленные у акционеров; переоценку внеоборотных активов; добавочный капитал; резервный капитал; нераспределенную прибыль (непокрытый убыток).

В бухгалтерском балансе отражается величина уставного (складочного) капитала, зарегистрированная в учредительных документах как совокупность вкладов (долей, акций, паевых взносов) учредителей (участников) предприятия. Увеличение или уменьшение уставного (складочного) капитала отражается в бухгалтерском учете и отчетности после внесения изменений в учредительные документы.

По строке «Собственные акции, выкупленные у акционеров» акционерными обществами отражаются собственные акции, выкупленные ими у акционеров.

По статье «Переоценка внеоборотных активов» отражаются сумма дооценки основных средств при проведении их переоценки, по статье «Добавочный капитал» — сумма, полученная сверх номинальной стоимости размещенных акций (эмиссионный доход акционерного общества).

По статье «Резервный капитал» отражается сумма остатков резервного и других аналогичных фондов, создаваемых в соответствии с законодательством Российской Федерации или предусмотренных учредительными документами или учетной политикой предприятия. Для акционерных обществ создание резервного капитала является обязательным в соответствии с Федеральным законом «Об акционерных обществах» |3].

По статье «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» отражается в сумме остаток прибыли, оставшейся в распоряжении организации по результатам работы за периоды, предшествующие отчетному году, и принятых решений по ее использованию (направление в резервы, на покрытие убытков, выплату дивидендов и пр.), или остаток непокрытого убытка, полученного по результатам деятельности организации за периоды, предшествующие отчетному, а также нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отчетного периода.

В разделе IV «Долгосрочные обязательства» отражаются долгосрочные заемные средства, оценочные обязательства, отложенные налоговые обязательства и прочие обязательства, относящиеся к долгосрочным. Долгосрочной считается задолженность, срок погашения которой по условиям договора превышает 12 мес. Задолженность, но полученным займам и кредитам показывается с учетом причитающихся на конец отчетного периода к уплате процентов согласно условиям договоров.

Раздел V «Краткосрочные обязательства» объединяет суммы кредиторской задолженности, подлежащей погашению в течение 12 мес. после отчетной даты: заемные средства; кредиторская задолженность (сумма задолженности поставщикам и подрядчикам за поступившие материальные ценности, выполненные работы и оказанные услуги; задолженность перед персоналом по оплате труда; задолженность перед бюджетом по налогам и сборам, перед государственными внебюджетными фондами; сумма полученных от сторонних организаций авансов по предстоящим расчетам по заключенным договорам и пр.); доходы будущих периодов (доходы, полученные в отчетном периоде, но относящиеся к следующим отчетным периодам); оценочные обязательства и прочие краткосрочные обязательства.

Отчет о финансовых результатах. В отчете отражаются доходы и расходы по обычным видам деятельности, прочие доходы и расходы, а также финансовые результаты предприятия. Доходами от обычных видов деятельности являются выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связанные с выполнением работ, оказанием услуг [10]. Расходами по обычным видам деятельности являются расходы, связанные с изготовлением и продажей продукции, приобретением и продажей товаров, выполнением работ, оказанием услуг [11]. Данные о доходах, расходах и финансовых результатах представляются в сумме нарастающим итогом с начала года до отчетной даты.

По статье «Выручка» показывается выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связанные с выполнением работ и оказанием услуг.

По статье «Себестоимость продаж» отражаются учтенные затраты на производство продукции, работ, услуг в доле, относящейся к проданным в отчетном периоде продукции, работам, услугам. Организации, осуществляющие торговую деятельность, отражают по данной статье покупную стоимость товаров, выручка от продажи которых отражена в данном отчетном периоде.

Данные статьи «Валовая прибыль (убыток)» определяются как разность между данными статей «Выручка» и «Себестоимость продаж».

Статья «Коммерческие расходы» характеризует затраты, связанные со сбытом продукции (работ, услуг) у производителей (расходы на затаривание и упаковку изделий на складах готовой продукции, по доставке продукции на станцию отправления, комиссионные сборы, уплачиваемые посредническим организациям, и т. п.) и товаров у торговых организаций (расходы на хранение и перевозку товаров, оплату труда, аренду, содержание зданий и инвентаря, рекламу и т. п.).

По статье «Управленческие расходы» отражаются общехозяйственные расходы: на содержание общехозяйственного персонала, амортизация и расходы на ремонт основных средств общехозяйственного назначения, расходы по оплате информационных, аудиторских и консультационных услуг и т. д. Организации, осуществляющие торговую деятельность, данную строку не заполняют.

По статье «Прибыль (убыток) от продаж» показывается финансовый результат организации по обычным видам деятельности, представляющий собой разность между показателем строки «Валовая прибыль (убыток)» и показателями строк «Коммерческие расходы» и «Управленческие расходы».

К прочим доходам и расходам относятся доходы и расходы организации, нс связанные с обычными видами деятельности.

Так, по статье «Доходы от участия в других организациях» указываются доходы, связанные с участием в уставных капиталах других организаций.

По статьям «Проценты к получению» и «Проценты к уплате» отражаются доходы в сумме причитающихся в соответствии с договорами процентов по облигациям, депозитам, за предоставление в пользование денежных средств организации, расходы в сумме причитающихся к уплате процентов по облигациям, за предоставление организации в пользование денежных средств (кредитов, займов).

По статьям «Прочие доходы» и «Прочие расходы» отражаются доходы и расходы, связанные с предоставлением в аренду имущества предприятия; реализацией основных средств и прочего имущества; аннулированием производственных заказов; суммы поступлений в погашение дебиторской задолженности, ранее списанной в убытки как безнадежной; штрафы, пени, неустойки, полученные и уплаченные; излишки выявленных в ходе инвентаризации ценностей; курсовые разницы; судебные издержки и т. д.

Величина прибыли (убытка) до налогообложения определяется как сальдо по всем доходам и расходам, но обычным видам деятельности, а также прочим доходам и расходам.

По статье «Отложенные налоговые активы» отражается сальдированная сумма отложенного налогового актива и отложенного налогового обязательства.

По статье «Текущий налог на прибыль» отражается сумма налога на прибыль, исчисленная организацией в соответствии с установленным налоговым законодательством порядком.

По строке «Чистая прибыль (убыток) отчетного периода» отражается чистая прибыль предприятия за отчетный период (или убыток), которая определяется как показатель прибыли (убытка) до налогообложения, увеличенный на сумму разницы между отложенными налоговыми активами и отложенными налоговыми обязательствами, уменьшенный на сумму текущего налога на прибыль и обязательных платежей в бюджет, а также увеличенный (уменьшенный) на сумму чрезвычайных доходов (расходов).

Справочно в отчете о финансовых результатах отражаются результаты от переоценки внеоборотных активов и результаты от прочих операций, не включаемых в чистую прибыль (убыток) периода; совокупный финансовый результат периода.

Акционерными обществами справочно к отчету о финансовых результатах приводятся данные о прибыли, приходящейся на одну акцию, в двух величинах:

• 1) базовая прибыль (убыток) на акцию, которая отражает часть прибыли (убытка) отчетного периода, причитающейся акционерам — владельцам обыкновенных акций;
• 2) разводненная прибыль (убыток) на акцию, которая отражает возможное снижение уровня базовой прибыли (увеличение убытка) на акцию в последующем отчетном периоде.

Отчет об изменениях капитала. Отчет содержит показатели о состоянии и движении элементов собственного капитала предприятия. Сведения об остатках средств определяются, но данным бухгалтерского учета. Увеличение капитала происходит за счет дополнительного выпуска акций, переоценки имущества, увеличения номинальной стоимости акций, реорганизации предприятия (слияние, присоединение) и т. п., уменьшение — за счет уменьшения номинальной стоимости или количества акций, реорганизации предприятия (разделение, выделение) и т. п.

Акционерные общества также отражают данные о стоимости чистых активов, под которой понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов акционерного общества, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.

Отчет о движении денежных средств. Данные отчета характеризуют изменения в финансовом положении предприятия в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.

Текущей деятельностью считается деятельность предприятия, преследующая извлечение прибыли в качестве основной цели, т.с. связанная с производством продукции, выполнением работ, оказанием услуг, продажей товаров.

Инвестиционной деятельностью считается деятельность предприятия, связанная с приобретением объектов основных средств, нематериальных активов, а также их продажей; осуществлением собственного строительства, расходов на НИОКР; финансовых вложений (приобретением ценных бумаг других организаций, вложением средств в уставные капиталы других организаций и т. п.).

Финансовой деятельностью считается деятельность предприятия, в результате которой изменяются величина и состав собственного капитала предприятия, заемных средств (поступления от выпуска акций, облигаций, предоставления другими организациями займов, погашение заемных средств и т. п.).

Сумма поступлений денежных средств включает следующие средства: полученные от продажи продукции, товаров, работ и услуг; полученные от продажи основных средств и иного имущества; авансы, полученные от покупателей (заказчиков); бюджетные ассигнования и иное целевое финансирование; полученные кредиты и займы; дивиденды, проценты по финансовым вложениям; прочие поступления.

Соответственно, выбытие денежных средств складывается из денежных средств, направленных на оплату товаров, работ, услуг; на оплату труда; на отчисления в государственные внебюджетные фонды; на выдачу авансов; па финансовые вложения; на выплату дивидендов, процентов по ценным бумагам; на расчеты с бюджетом; на оплату процентов по полученным кредитам, займам; прочих выплат, перечислений.

В отчете отражается сальдо денежных средств по данному виду деятельности, которое рассчитывается как разность между суммой поступления средств от вида деятельности и суммой средств, направленных на реализацию данного вида деятельности. Также показывается остаток денежных средств на начало и конец отчетного периода.

Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах. Информация, содержащаяся в Пояснениях, дополняя бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах, позволяет провести достаточно детальный анализ финансового состояния организации. Пояснения включают ряд таблиц: «Нематериальные активы и расходы на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы (НИОКР)», «Основные средства», «Финансовые вложения», «Запасы», «Дебиторская и кредиторская задолженность», «Затраты на производство», «Оценочные обязательства», «Обеспечения обязательств», «Государственная помощь».

Аудиторское заключение. Оно подтверждает достоверность бухгалтерской отчетности организаций, подлежащих обязательному аудиту. Обязательный аудит согласно Федеральному закону «Об аудиторской деятельности» [ 91 осуществляется в случаях, если:

• 1) организация имеет организационно-правовую форму акционерного общества;
• 2) ценные бумаги организации допущены к организованным торгам;
• 3) организация является кредитной организацией, бюро кредитных историй, профессиональным участником рынка ценных бумаг, страховой организацией, клиринговой организацией, обществом взаимного страхования, организатором торговли, негосударственным пенсионным или иным фондом, акционерным инвестиционным фондом, управляющей компанией акционерного инвестиционного фонда, паевого инвестиционного фонда или негосударственного пенсионного фонда (за исключением государственных внебюджетных фондов);
• 4) объем выручки от продажи продукции (продажи товаров, выполнения работ, оказания услуг) организации (за исключением органов государственной власти, органов местного самоуправления, государственных и муниципальных учреждений, государственных и муниципальных унитарных предприятий, сельскохозяйственных кооперативов, союзов этих кооперативов) за предшествовавший отчетному год превышает 400 млн руб. или сумма активов бухгалтерского баланса по состоянию на конец предшествовавшего отчетному года превышает 60 млн руб.;
• 5) организация (за исключением органа государственной власти, органа местного самоуправления, государственного внебюджетного фонда, а также государственного и муниципального учреждения) представляет и (или) раскрывает годовую сводную (консолидированную) бухгалтерскую (финансовую) отчетность;
• 6) в иных случаях, установленных федеральными законами.

Финансовая отчетность представляет коммерческий интерес для двух групп пользователей: внешних и внутренних.

К внешним пользователям относятся:

• 1) пользователи, непосредственно заинтересованные в деятельности предприятия;
• 2) пользователи, опосредованно заинтересованные в ней.

К первой группе внешних пользователей относятся:

• • государство, прежде всего в лице налоговых органов, которые проверяют правильность составления отчетных документов, расчета налогов;
• • существующие и потенциальные кредиторы, использующие отчетность для оценки целесообразности предоставления или продления кредита, определения условий кредитования;
• • поставщики и покупатели, определяющие надежность деловых связей с данным предприятием;
• • существующие и потенциальные собственники предприятия, оценивающие доходность и риск вложения капитала в деятельность предприятия;
• • внешние служащие, интересующиеся данными отчетности с точки зрения уровня заработной платы и перспектив работы на данном предприятии.

Вторая группа внешних пользователей финансовой отчетности — пользователи, непосредственно не заинтересованные в деятельности предприятия, изучение отчетности им необходимо для того, чтобы защитить интересы первой группы пользователей отчетности. К ним относятся:

• • аудиторские службы, проверяющие соответствие данных отчетности установленным правилам с целью защиты интересов инвесторов и государства;
• • консультанты по финансовым вопросам, использующие отчетность в целях выработки рекомендаций своим клиентам относительно помещения их капиталов в ту или иную компанию;
• • биржи ценных бумаг, использующие информацию, представленную в отчетности, для оценки экономического положения компаний — эмитентов ценных бумаг;
• • юридические службы, нуждающиеся в отчетной информации для оценки выполнения условий контрактов;
• • пресса и информационные агентства, использующие отчетность для подготовки обзоров, оценки тенденций развития и анализа деятельности отдельных предприятий и отраслей, расчета обобщающих показателей финансовой деятельности;
• • государственные организации по статистике, использующие отчетность для статистических обобщений по отраслям, и пр.

К внутренним пользователям отчетности относятся высшее руководство предприятия и управляющие соответствующих уровней, которые по данным отчетности оценивают правильность принятых инвестиционных решений и эффективность структуры капитала, определяют основные направления дивидендной политики, составляют прогнозные формы отчетности и осуществляют предварительные расчеты финансовых показателей предстоящих отчетных периодов, оценивают возможности слияния с другой организацией или ее приобретения, структурной реорганизации.

К информации, представленной в финансовой отчетности, предъявляются определенные требования [12]. Информация может быть полезной, если она уместна, надежна и сравнима.

Уместность информации определяется наличием или отсутствием значительного влияния на управленческие и финансовые решения пользователей информации. На уместность информации влияют ее содержание и существенность. Существенной признается информация, отсутствие или неточность которой может повлиять на решения заинтересованных пользователей.

Надежность информации определяется отсутствием в ней существенных ошибок. Надежная информация должна объективно отражать факты хозяйственной деятельности, к которым она фактически или предположительно относится.

Сравнимость информации определяется возможностью сравнения информации об организации за разные периоды времени для выделения тенденции в ее финансовом положении и финансовых результатах деятельности. Выполнение требования сравнимости обеспечивается тем, что заинтересованные пользователи должны быть информированы об учетной политике, принятой организацией, любых изменениях в такой политике и влиянии этих изменений на финансовое положение и финансовые результаты деятельности организации.