Экономическое содержание дебиторской задолженности в современных условиях

Формирование задолженности в организации, ее виды

В условиях современной рыночной экономики субъекты финансово-хозяйственной деятельности, предпринимательства неизбежно сталкиваются с проблемой возникновения и взыскания дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность (от лат. debitum — «долг, обязанность») представляет собой совокупность долгов, которые образовались в результате продажи товаров (работ, услуг) с отсрочкой оплаты и подлежат возврату от контрагентов в адрес компании. Обычно долги образуются от продаж в кредит.

В принципе все существующие обязательственные правоотношения содержат долю риска возникновения сомнительных долгов. Однако данный риск оправдывается следующими несомненными преимуществами. Кредитор, предоставляя отсрочку платежей, стремится к расширению рынка сбыта своей продукции, а для должника приобретение товаров и услуг в кредит дает возможность использования дополнительных (как правило, бесплатных) оборотных средств. Дебиторская задолженность может использоваться при расчетах между взаимозависимыми (аффилированными) юридическими лицами в целях отсрочки налоговых платежей. Таким образом, осуществление предпринимательской деятельности ее субъектами предполагает, что в процессе проведения хозяйственных операций компании не только возвращают вложенные средства, но и получают доходы. Недобросовестность контрагентов при исполнении принятых ими на себя обязательств приводит к формированию у компании просроченной дебиторской задолженности. При этом составляющие такую задолженность средства извлекаются из хозяйственного оборота компании, что сказывается на ее финансовом «здоровье» .

К образованию дебиторской задолженности влечет наличие договорных отношений между контрагентами, когда момент перехода права собственности на товары (работы, услуги) и их оплата не совпадают по времени. Средства, составляющие дебиторскую задолженность организации, отвлекаются из участия в хозяйственном обороте, что, конечно же, не является плюсом для финансового состояния организации. Рост дебиторской задолженности может привести к финансовому краху хозяйствующего субъекта, поэтому бухгалтерская служба организации должна организовать надлежащий контроль над состоянием дебиторской задолженности, что позволит обеспечить своевременное взыскание средств, составляющих дебиторскую задолженность.

Дебиторскую задолженность можно рассматривать в трех смыслах: во-первых, как средство погашения кредиторской задолженности, во-вторых, как часть продукции, проданной покупателям, но еще не оплаченной, и, в-третьих, как один из элементов оборотных активов, финансируемых за счет собственных либо заемных средств. Оборотный капитал компании слагается из следующих составляющих: денежных средств, дебиторской задолженности, материально-производственных запасов, незавершенного производства, расходов будущих периодов. Таким образом, дебиторскую задолженность можно считать компонентом оборотного капитала компании.

Особенности деятельности фирмы, ассортимент реализуемых ею товаров и услуг также влияют на объем принадлежащей ей дебиторской задолженности. Практически нереально заниматься бизнесом и не быть в долгу, так же как и никого не кредитовать. При наличии широкого круга контрагентов постоянные просрочки оплаты счетов и невозвращение части задолженности становятся неотъемлемой частью жизнедеятельности фирмы. Данная задолженность планируется и закладывается как часть накладных расходов компании. При этом, несмотря на большое количество дебиторов, размеры задолженности остаются постоянными и приемлемыми для компании.

Дебиторскую задолженность компаний с повышенным риском можно считать высоколиквидным активом. Увеличение объема дебиторской задолженности неизбежно приводит к росту затрат на обслуживание заемного капитала, повышает издержки, что влечет снижение фактической выручки, рентабельности и ликвидности оборотных средств. Все эти факторы отрицательно сказываются на финансовой устойчивости компании. Существенное превышение дебиторской задолженности компании над кредиторской может стать причиной такого положения, когда необходимость отвлечения значительных финансовых средств из оборота не позволит компании гасить вовремя задолженность уже перед своими кредиторами. В данном случае применяется термин «техническое банкротство». Управление дебиторской задолженностью как часть общей политики компании в области управления оборотными средствами заключается в регулировании задолженности по ее количественным (объем, доля) и качественным (сроки, возможность взыскания) показателям. В целом для оптимизации деятельности компании, связанной с наличием взаимных обязательств с контрагентами, необходимо построение целостной, эффективной и работоспособной системы возврата дебиторской задолженности.

Можно выделить следующие стадии формирования дебиторской задолженности:

• 1) заключение договора двумя или более хозяйствующими субъектами;
• 2) исполнение кредитором своего обязательства по договору, влекущее за собой обязанность должника произвести встречное предоставление. При этом непременным условием является определенный временной разрыв между данными событиями.

Причиной возникновения и роста дебиторской задолженности является неплатежеспособность должника, что приводит к неэффективной работе компании-кредитора. Следует отметить, что больший риск несут в себе обязательства с отсрочкой платежа, а также длящиеся правоотношения, когда реализация продукции (работ, услуг) производится в рамках одного обязательства в несколько этапов (партий). Формирование и рост дебиторской задолженности могут быть вынужденными, когда производитель товара объективно не имеет возможности выбирать покупателя, а также прекратить поставку своей продукции должнику без существенного ущерба для производства. Причины возникновения дебиторской задолженности внешне благополучных предприятий носят во многом субъективный характер. При этом общественное мнение традиционно более лояльно к должникам, погрязшим в многомиллионных долгах, и негативно относится к их кредиторам — производителям и поставщикам продукции, бесконечно списывающим эти долги.

Факторами, которые обусловливают рост объема дебиторской задолженности, являются:

• 1) общее падение производства при относительном росте доходов и покупательной способности;
• 2) снижение инвестиционных накоплений компаний и иных остатков денежных средств;
• 3) существенная разница в объемах денежной массы, находящейся в обращении и стоимости производимых товаров, услуг, работ;
• 4) недоступность получения кредитов для большинства предприятий;
• 5) влияние «психологии государственных иждивенцев» многих отраслей и предприятий;
• 6) отсутствие у государства эффективных экономических рычагов воздействия на рыночные цены, в том числе твердой антимонопольной политики.

Условием обеспечения финансовой устойчивости организации является превышение суммы дебиторской задолженности над суммой кредиторской задолженности. На оборачиваемость капитала, вложенного в текущие активы, а следовательно и на финансовое состояние предприятия оказывает увеличение или уменьшение дебиторской задолженности. Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в текущих активах может свидетельствовать о неосмотрительной дебиторской задолженности по отношению к покупателям либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей. Анализ дебиторской задолженности позволяет изучить динамику изменения своевременности погашения дебиторами своих обязательств перед организацией, выявить нормальную и просроченную дебиторскую задолженность, причины ее образования, разработать мероприятия по покрытию дебиторской задолженности и тем самым обеспечить предприятие денежными средствами необходимыми для ведения хозяйственной деятельности и получения прибыли.

Таким образом, дебиторская задолженность — это входящие в состав имущества организации имущественные требования к другим лицам, которые являются ее должниками в правоотношениях, возникающих из различных оснований. Она свидетельствует о том, что продукция или товар отгружены, работы выполнены, услуги оказаны, но еще не оплачены покупателем либо произведен перевод денег в порядке предоплаты или аванса предприятию-продавцу, но продукция или товар еще не поступили. Наличие дебиторской задолженности характеризует отток или отвлечение средств из оборота. В то же время снижение суммы задолженности — во многих случаях не всегда положительный момент, так как оно может свидетельствовать, что денежные средства отвлечены не в расчеты, а в готовую продукцию, накопленную на складах, и не имеющую сбыта. Своевременное получение дебиторской задолженности — необходимое условие обеспечения благоприятного финансового состояния предприятия. Правильное раскрытие и классификация дебиторской задолженности и ее эквивалентов, необходимы для точной оценки финансового состояния предприятия. Для этого необходимо своевременное и точное отражение дебиторской задолженности на счетах бухгалтерского учета предприятии.