Классификация активов по степени убывания ликвидности и пассивов по срочности оплаты и определение ликвидности бухгалтерского баланса
Теоретически дефицит средств одной группы активов компенсируется избытком другой. Однако на практике менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные средства. Поэтому, если любое из неравенств имеет знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, то ликвидность баланса отличается от абсолютной. При этом следует учитывать риск недостаточной ликвидности, когда недостает… Читать ещё >
Классификация активов по степени убывания ликвидности и пассивов по срочности оплаты и определение ликвидности бухгалтерского баланса (реферат, курсовая, диплом, контрольная)
При анализе ликвидности баланса предприятия активы и пассивы баланса классифицируются на четыре группы по следующим признакам:
1. Активы — по степени убывания ликвидности:
А1 — Быстрореализуемые активы (Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения) = стр. 250 + стр. 260;
А2 — Среднереализуемые активы (Дебиторская задолженность + Прочие оборотные активы) = стр. 240 + стр. 270;
А3 — Медленнореализуемые активы (Запасы + Долгосрочные финансовые вложения + Долгосрочная дебиторская задолженность — Расходы будущих периодов) = стр. 210 + стр. 220 + стр. 140 + стр. 230 — стр. 216;
А4 — Труднореализуемые активы (Итог раздела I актива баланса — Долгосрочные финансовые вложения) = стр. 190 — стр. 140.
2. Пассивы — по степени срочности оплаты обязательств:
П1 — Наиболее срочные обязательства (Кредиторская задолженность) = стр. 620;
П2 — Краткосрочные обязательства (Краткосрочные кредиты и займы + Прочие краткосрочные обязательства) = стр. 610 + стр. 660;
П3 — Долгосрочные обязательства (Итог раздела IV) = стр. 590;
П4 — Постоянные пассивы (Итог раздела III + Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов + Доходы будущих периодов + Резервы предстоящих расходов — Расходы будущих периодов) = стр. 490 + стр. 630 + стр. 640 + стр. 650 — стр. 216.
Для определения ликвидности баланса группы актива и пассива сравниваются между собой:
А1? П1;
А2? П2;
А3? П3;
А4? П4.
Если неравенства выражены приведенной схемой, где А1, А2, А3? П1, П2, П3, а А4? П4, то смело можно утверждать об абсолютной ликвидности баланса предприятия.
Обязательным условием абсолютной ликвидности баланса является выполнение первых трех неравенств. Они означают необходимость соблюдения неизменного правила ликвидности: превышение активов над обязательствами.
Четвертое неравенство носит балансирующий характер. Его выполнение свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств (Капитал и резервы — Внеоборотные активы). Оно требует превышение или равенства П4 над А4, т. е. величина собственного капитала и других видов постоянных пассивов должна быть достаточна по стоимости или даже быть больше стоимости труднореализуемых активов. Это означает, что собственных средств должно быть достаточно не только для формирования внеоборотных активов, но и для покрытия (не менее 10%) потребности в оборотных активах.
Теоретически дефицит средств одной группы активов компенсируется избытком другой. Однако на практике менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные средства. Поэтому, если любое из неравенств имеет знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, то ликвидность баланса отличается от абсолютной.
Сравнение А1 с П1 и А1 + А2 с П2 позволяет установить текущую ликвидность предприятия, что свидетельствует о его платежеспособности на ближайшее время.
Сравнение А3 с П3 выражает перспективную ликвидность, что является базой для прогноза долгосрочной платежеспособности. Если А4? П4 то наличие труднореализуемых активов превышает стоимость собственного капитала, а это означает, что его нисколько не остается для пополнения оборотных средств, которые придется пополнять преимущественно за счет задержки погашения кредиторской задолженности в отсутствие собственных средств для этих целей.
При анализе баланса на ликвидность необходимо обратить внимание на чистый оборотный капитал, представляющий собой свободные средства, которые находятся в обороте предприятия и равны разнице между Итогом раздела II (оборотные активы) и Разделом V (краткосрочные обязательства) = стр. 290 — стр. 690.
Изменение уровня ликвидности устанавливается по динамике абсолютной величины чистого оборотного капитала. Он составляет сумму средств, оставшуюся после погашения всех краткосрочных обязательств. Поэтому рост данного показателя отражает повышение уровня ликвидности предприятия. 4, С. 85−87].
Недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой (А1+ А2 и П1 + П2 или А2 + А3 и П2 + П3), хотя компенсация имеет место лишь по стоимостной величине, поскольку в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные.
Изучение соотношений групп активов и пассивов за несколько отчетных периодов в системе неравенств позволяет устанавливать тенденцию изменения в структуре баланса и его ликвидность.
При этом следует учитывать риск недостаточной ликвидности, когда недостает высоколиквидных средств для погашения обязательств, и риск излишней ликвидности, когда из-за избытка высоколиквидных активов, которые, как правило, являются низкодоходными, происходит потеря прибыли для предприятия. 2, С. 92].